Substance in International Tax Law

Abstract

The notion of ‘substance'is proving to be central to the OECD's base erosion and profit shifting (BEPS) project, particularly in the area of taxation of intangibles. In this book, this notoriously hard-to-define concept is examined from three distinct angles: transfer pricing (DEMPE Approach), harmful tax practices (Substantial Activity Requirement), and tax treaties (Beneficial Ownership). In a thoroughgoing investigation using the practical example of an IP company, the author provides detailed and precise answers to the following questions: What substance is necessary to be entitled to intangible-related returns? What substance is necessary to benefit from preferential IP regimes or no or only nominal tax jurisdictions? What substance is necessary to collect royalties free from withholding taxes? The book will prove invaluable to tax practitioners and in-house counsel who are dealing with cross-border transactions concerning intangibles.

В книге рассматривается понятие "сущность", как оно определяется в международном налоговом праве, в частности, в проекте Организации экономического сотрудничества и развития (OECD) по размыванию налоговой базы и перемещению прибыли (BEPS), особенно в области налогообложения нематериальных активов. В книге это общеизвестно сложное для определения понятие рассматривается с трех аспектов: трансфертное ценообразование (подход DEMPE), вредная налоговая практика (требование о существенной деятельности) и налоговые соглашения (бенефициарное владение). В ходе тщательного исследования на практическом примере компании, занимающейся интеллектуальной собственностью, автор дает ответы на следующие вопросы: Что необходимо для того, чтобы иметь право на получение доходов, связанных с нематериальными активами? Что необходимо для того, чтобы пользоваться льготными режимами в области интеллектуальной собственности или вообще не пользоваться или только номинальными налоговыми юрисдикциями? Что необходимо для получения роялти бе

Используемые программы Adobe Acrobat